فهم أساسيات كيفية تداول مؤشر E-Mini S&P – استثمار وتجارة الفوركس

فهم أساسيات كيفية تداول مؤشر E-Mini S&P


من بين عوامل الجذب الرئيسية لتداول الإصدار E-mini لمؤشر الأسهم ، أو أي مستقبليات أخرى ، لهذه المسألة ، أن المتداولين يمكنهم المشاركة بمستوى استثمار أصغر بكثير من العقود المستقبلية القياسية أو “الألواح الكبيرة”. فكر في الأمر كمحاولة للتغلب على الفضلات في لاس فيجاس من خلال اللعب على طاولة 1.00 دولار في سيرك سيركس بدلاً من طاولة 25 دولار في بيلاجيو. ومع ذلك ، مثل المقامرة في لاس فيجاس ، يمكن أن يصيبك جهاز E-mini في مشكلة بنفس السرعة. بالتأكيد ، هناك العديد من الإيجابيات عند استخدام ابن عم أصغر للعقد القياسي ، ولكن في تجربتي أحد المجالات التي يبدو أنها تجعل المتداول الجديد في مستقبل E-Mini في المشكلة هو فهم الهامش والرافعة المالية.

يمكن أن تكون مخاطر الخسارة في العقود المستقبلية للسلع التجارية وخياراتها أساسية. هناك درجة عالية من المستوى في المستقبل للتجارة بسبب متطلبات الهامش الصغيرة. يمكن لهذه الرفع أن تعمل ضدك بقدر ما تستطيع ، ويمكن أن تؤدي إلى خسائر كبيرة بقدر مكاسب كبيرة.
هوامش

في سوق العقود الآجلة ، يشير الهامش إلى الإيداع الأولي ، أو “حسن النية” ، الذي يتم إجراؤه في حساب للدخول في عقد مستقبلي. يشار إلى هذا الهامش بحسن نية لأنه يتم استخدام هذا المال للخصم من أي خسائر يومية.

عندما تشتري أو تبيع عقد E-mini للعقود الآجلة – أو أي عقد آجل آخر ، فإن بورصة المستقبل ستذكر الحد الأدنى من المال الذي يجب أن تودع في حسابك. يسمى إيداع الأموال الأصلي هذا الهامش الأولي.

عند تصفية العقد ، سيتم رد الهامش المبدئي زائد أو ناقص أي مكاسب أو خسائر قد تحدث. بمعنى آخر ، يتغير المبلغ في حساب الهامش يوميًا حيث يتقلب السوق بالنسبة لمقتنياتك من العقود الآجلة. يتم تحديد هامش الحد الأدنى من خلال تبادل العقود الآجلة وعادة ما يكون 5 ٪ -10 ٪ من القيمة الإجمالية للعقد الآجل. تخضع مبالغ الهامش المبدئية المحددة مسبقًا بشكل مستمر للمراجعة ، وفي أوقات التقلب الشديد في السوق ، يمكن رفع متطلبات الهامش المبدئي بشكل كبير.

في حين أن الهامش المبدئي هو الحد الأدنى للمبلغ المطلوب لإبرام عقد مستقبلي جديد ، فإن هامش الصيانة هو أقل مبلغ يمكن أن يصل إليه الحساب قبل الحاجة إلى تجديده. على سبيل المثال ، إذا انخفضت قيمة حساب الهامش الخاص بك إلى مستوى معين بسبب سلسلة من الخسائر اليومية ، يتعين على السماسرة إجراء مكالمة بالهامش وطلب إجراء إيداع إضافي في حسابك لإرجاع الهامش إلى المبلغ الأولي . يشار إليها باسم “استدعاء الهامش” .p>

دعنا نقول أنه كان عليك إيداع هامش مبدئي قدره 6000 دولار في عقد E-mini S&P 500 ومستوى هامش الصيانة هو 4000 دولار. أسقطت سلسلة من الخسائر قيمة حسابك إلى 3000 دولار. سيؤدي ذلك بعد ذلك إلى مطالبة شركة الوساطة بإجراء مكالمة بالهامش لك ، وطلب إيداع مبلغ 3000 دولار على الأقل لإعادة الحساب إلى مستوى الهامش المبدئي وهو 6000 دولار.

كنتيجة للرافعة المالية ، إذا ارتفع سعر العقد الآجل بشكل طفيف ، فسيكون ربح الربح كبيرًا مقارنة بالهامش الأولي. ومع ذلك ، إذا كان السعر بوصة فقط لأسفل ، فسوف تؤدي نفس الرافعة المالية العالية إلى خسائر كبيرة مقارنة بإيداع الهامش الأولي. على سبيل المثال ، قل أنه تحسباً لارتفاع أسعار الأسهم في جميع المجالات ، يمكنك شراء عقد E-mini للعقود الآجلة مع إيداع هامش قدره 6000 دولار ، لمؤشر يبلغ حاليًا 1182 دولارًا. تبلغ قيمة العقد 50 دولارًا ضعف المؤشر (على سبيل المثال 50 دولارًا × 1182 = 59100 دولارًا) ، وهذا يعني أنه مقابل كل نقطة مكسب أو خسارة ، سيتم كسب أو خسارة 50 دولارًا.

يمكن أن تكون مخاطر الخسارة في العقود المستقبلية للسلع التجارية وخياراتها أساسية. هناك درجة عالية من المستوى في المستقبل للتجارة بسبب متطلبات الهامش الصغيرة. يمكن لهذه الرفع أن تعمل ضدك بقدر ما تستطيع ، ويمكن أن تؤدي إلى خسائر كبيرة بقدر مكاسب كبيرة.

إذا حقق المؤشر ، بعد شهرين ، مكسبًا بنسبة 5٪ ، فهذا يعني أن المؤشر قد ارتفع 59 نقطة ليبلغ 1190. من حيث المال ، هذا يعني أنك ربحت كمستثمر ربحًا بقيمة 2950 دولارًا (59 نقاط × 50 دولار) قبل أي تكاليف العمولة.

من ناحية أخرى ، إذا انخفض المؤشر بنسبة 5٪ ، فسيؤدي ذلك إلى خسارة نقدية قدرها 2950 دولارًا مقابل العمولات ؛ مبلغ ضخم مقارنة بإيداع الهامش الأولي الذي تم الحصول عليه للحصول على العقد. هذا يعني أنه لا يزال يتعين عليك دفع 2950 دولارًا بالإضافة إلى عمولات من جيبك لتغطية خسائرك. حقيقة أن أي تغيير بسيط قدره 5٪ على المؤشر يمكن أن يؤدي إلى مثل هذا الربح أو الخسارة الكبير للمستثمر في بعض الأحيان أكثر من الاستثمار الأولي الذي تم إجراؤه هو الحساب الخطير للرافعة المالية. وفقًا لذلك ، في حين أن قيمة السلعة أو الأداة المالية قد لا تظهر تقلبًا كبيرًا في الأسعار ، فإن نفس النسبة المئوية من المكاسب والخسائر هي أكثر دراماتيكية في العقود الآجلة نظرًا لانخفاض الهوامش وارتفاع الرافعة المالية.

يمكن أن تكون مخاطر الخسارة في العقود المستقبلية للسلع التجارية وخياراتها أساسية. هناك درجة عالية من المستوى في المستقبل للتداول بسبب M الصغيرةمتطلبات ARGIN. يمكن لهذه الرفع أن تعمل ضدك بقدر ما تستطيع ، ويمكن أن تؤدي إلى خسائر كبيرة بقدر مكاسب كبيرة.

Recent Content

link to توقف عند الإغلاق

توقف عند الإغلاق

Stop on Close (تُعرف أيضًا باسم Stop Close Only) هي إحدى تقنيات إدارة المخاطر التي يستخدمها المتداولون البديلون والموقفون. الإيقاف عند الإغلاق هو أمر إيقاف يستخدم سعر الإغلاق كمحرك الإيقاف. لا يعد أمر الإغلاق عند الإغلاق أمر إيقاف يومي يعمل بفعالية في البورصة ، بل هو إيقاف نهاية اليوم يتم تنفيذه يدويًا. على سبيل المثال […]
link to هوامش الائتمان: جمع قسط مع الحفاظ على ملابسك

هوامش الائتمان: جمع قسط مع الحفاظ على ملابسك

يجب أن يكون قراء هذه المدونة على دراية بفوارق الخيارات. لقد كتبنا في الماضي (تم فحص خيار فروق الأسعار أكثر من ذلك: طرق مقاسة لتلبي حاجات السوق الخاصة بك ، فروق أسعار الدب: بديل لفروق الشراء ، فروق أسعار المكالمة: بديل لمكالمات الشراء) حول الطرق المختلفة التي يمكن للتجار من خلالها المشاركة في الاستدانة الأسواق […]